Nieuwe USD 850 miljoen termijnlening met vervaldag in 2024 werd succesvol geprijsd en geplaatst

Woensdag 11 mei 2016 —

  • Telenets nieuwe USD 850 miljoen termijnlening met vervaldag in 2024 werd succesvol geprijsd en geplaatst
  • De nieuwe termijnlening heeft een marge van 3,50% over Libor met een Libor ondergrens van 75 basispunten en werd uitgegeven aan 99,5%
  • De netto-opbrengsten van deze transactie zijn bedoeld om Faciliteiten O en P onder Telenets bestaande Senior Credit Facility vervroegd terug te betalen en om vervolgens de €300 miljoen Senior Secured Fixed Rate Notes die in februari 2021 vervallen en de €400 miljoen Senior Floating Rate Notes die in juni 2021 vervallen, af te lossen
  • Met deze transactie, die geen impact heeft op Telenets schuldgraad, zal Telenet de gemiddelde looptijd van haar schulden verlengen tegen huidige aantrekkelijke marktvoorwaarden